Finanzas para no Financieros

Conceptos básicos de administración financiera

Tasas de interés simple, compuesto, efectiva. Valor actual neto. Tasa interna de retorno. Valued Based Management. Valor Económico Agregado. Sistemas de amortización de deudas. Herramientas financieras en Excel

Análisis Financiero de Empresas

Diagnóstico y análisis de capacidad financiera de la empresa. Perfil de inversión. Estructura de financiamiento. Nivel, calidad y costo del endeudamiento. Autofinanciación. Equilibrio entre inversión y financiamiento. Capacidad de pago. Potencialidad de generar utilidades: rendimiento de la inversión y de los accionistas. Apalancamiento financiero. ROA y ROE. Aportes de capital y/o préstamos accionistas.

Gestión del Capital de Trabajo

Definición de capital de trabajo. Financiamiento de inversiones. Instrumentos de deuda y de participación en el capital. Costo de capital. Financiación del proveedor. Compra de valores. Cheques avalados y patrocinados. Factoring. Acuerdos en cuenta corriente. Warrants. Obligaciones negociables. Descuento de contrato y/o certificado de obra. Préstamo comercial de corto plazo. Sale and lease back. Tarjeta Corporativa. Líneas de comex. Acciones, apertura capital accionario. Fideicomiso financiero y de garantía de cuentas a cobrar. Análisis de costos alternativos. Cobertura de tipo de cambio

Herramientas de Planificación Financiera

Conceptos de gestión presupuestaria. Modelos de implementación de procesos presupuestarios. Plan financiero: construcción del flujo de fondos del proyecto. Proyecciones de ingresos y egresos. Resultado operativo y flujo de caja como medidas de desempeño. Análisis del comportamiento de los flujos de fondos. Análisis de sensibilidad. Financiamiento del plan de negocios. Plan de contingencias. Principales ratios financieros. Variables críticas del control de gestión presupuestario.